Calgary (Alberta).- La canadiense Frontera Energy Corporation (TSX: FEC) (antes conocida como Pacific Rubiales) compró otro paquete de acciones ordinarias de CGX Energy Inc. (TSX Venture: OYL), con activos offshore en Guyana, y se quedó con el 76.98% de sus acciones en circulación.
La inversión fue de fue 60 millones de dólares estadounidenses (CAD$73.596.681 dólares canadienses (o CAD$1,63 por acción ordinaria) por la adquisición de adquirido 45.083.314 acciones ordinarias de CGX emitidas por CGX el 24 de septiembre de 2021.
Como contraprestación por proporcionar un compromiso de reserva en relación con la Oferta de Derechos, Frontera también recibió warrants (garantías u opciones) de cinco años para comprar hasta 1.173.774 acciones ordinarias a un precio de ejercicio igual a US$1,51 por Acción Ordinaria (siendo el Equivalente en dólares estadounidenses de CDN$1,91).
Antes de la emisión de las acciones ordinarias y los warrants, Frontera poseía o ejercía control sobre 212.392.155 Acciones Ordinarias sobre una base no diluida de CGX Energy Inc. (TSX Venture: OYL) («CGX») (que representa aproximadamente el 73.85% de las Acciones Ordinarias emitidas y en circulación sobre una base no diluida) y 239.077.548 Acciones Ordinarias sobre una base parcialmente diluida.
inmediatamente después de la emisión de las acciones ordinarias y warrants, Frontera posee o ejerce control sobre 257.475.469 Acciones Ordinarias sobre una base no diluida (que representan aproximadamente el 76.98% de las Acciones Ordinarias emitidas y en circulación sobre una base no diluida) y 285.892.120 Acciones Ordinarias sobre una base parcialmente diluida.
frontera adquirió las acciones ordinarias con fines de inversión. Frontera puede, de vez en cuando y dependiendo del mercado y otras condiciones, adquirir Acciones Ordinarias de CGX adicionales y / u otro capital, deuda u otros valores o instrumentos de CGX en el mercado abierto o de otro modo, y se reserva el derecho de disponer de cualquiera o todos los valores en el mercado abierto o de otro modo en cualquier momento y de vez en cuando, y para participar en transacciones similares con respecto a los valores, todo dependiendo de las condiciones del mercado, el negocio y las perspectivas de CGX y otros factores relevantes.
Sobre Frontera Energy:
Frontera Energy Corporation es una empresa pública canadiense involucrada en la exploración, desarrollo, producción, transporte, almacenamiento y venta de petróleo y gas natural en América del Sur, incluidas las inversiones relacionadas en instalaciones tanto upstream como midstream.
Frontera tiene activos con participaciones en 39 bloques de exploración y producción en Colombia, Ecuador y Guyana y ductos e instalaciones portuarias en Colombia.
El administrador de fondos de inversión Catalyst Capital Group en 2016 tomó el control de Pacific E&P (antes Pacific Rubiales, hoy Frontera Energy), salvándola de la quiebra.
Entre los accionistas se encuentran Schwab Strategic Tr-Schwab Fundamental Intl Small Company Idx ETF y DoubleLine Funds Tr-DoubleLine Income Solutions Fd.
Acerca de CGX:
CGX es una empresa canadiense de exploración de petróleo y gas centrada en la exploración de petróleo en la cuenca Guyana-Surinam.
La petrolera canadiense CGX fue adquirida por Pacific Rubiales Energy en octubre de 2011 y Pacific E&P tenía perdidos ya US$118 millones en ella cuando quebró en 2015.
Desde marzo de 2013 CGX comenzó a atravesar por serias dificultades financieras y llegó a acumular un déficit de US$289 millones.
Cuando fue comprada por Pacific, CGX Energy alcanzó una capitalización de mercado de US$216 millones luego cayó a penas US$53,6 millones en la Bolsa de Valores de Toronto.